ჩნდება ახალი ტრაექტორიის მიწოდებისა და მოთხოვნის ერთდროული ვიბრაცია — 2023 წლის ქიმიური ინდუსტრიის საინვესტიციო სტრატეგია

2023 წელი ახლოვდება. ეპიდემიის პრევენციისა და კონტროლის პოლიტიკის ოპტიმიზაციის, ზრდის სტაბილიზაციის ზომების სიძლიერისა და დაბალი საბაზო ეფექტის გათვალისწინებით, რამდენიმე კვლევითი ინსტიტუტი პროგნოზირებს, რომ ჩინეთის მშპ-ს წლიური ზრდა წელს მნიშვნელოვნად აღდგება. როგორც ეროვნული ეკონომიკის საყრდენი ინდუსტრია, ქიმიური ინდუსტრია სხვადასხვა რესურსებსა და ენერგიას აკავშირებს ზემო წელთან, ხოლო ქვედა წელთან პირდაპირ კავშირშია ხალხის ყოველდღიურ საჭიროებებთან. 2023 წელს ქიმიურმა ინდუსტრიამ უნდა გაითვალისწინოს როგორც მარაგების ციკლის რყევები, ასევე ტრეკის შეცვლა, ასე რომ, რომელი სფეროები გახდება ყველაზე ძლიერი კაპიტალის ინვესტიცია? მკითხველის დასაკმაყოფილებლად, ნავთობისა და ქიმიური ინვესტიციების სტრატეგიები, როგორიცაა Huaxin Securities, New Century Securities, Changjiang Securities და China Merchants Securities, ყოვლისმომცველად იქნება დალაგებული.

ბოლო დროს გამართულ ცენტრალურ ეკონომიკურ სამუშაო კონფერენციაზე ნათლად იყო ნათქვამი, რომ ძალისხმევა უნდა იქნას მიმართული შიდა მოთხოვნის გაფართოებისკენ და ეპიდემიის კონტროლის პოლიტიკის ბოლოდროინდელმა კორექტირებამ დააჩქარა შიდა სამომხმარებლო ბაზრის აღდგენა. ყოვლისმომცველი მოლოდინით, რიგი საბროკერო კომპანიები მიიჩნევენ, რომ: 2023 წელს, ზოგიერთ ქიმიურ პროდუქტზე მოთხოვნის ზრდაა მოსალოდნელი და ახალი ქიმიური მასალის ფირფიტები, რომლებიც ჩართულია ახალი ენერგიის, ენერგიის შენახვის, ნახევარგამტარული და სამხედრო ინდუსტრიის განახლებაში, კვლავ მაღალ ბიზნესს შეინარჩუნებს. მათ შორის, ნახევარგამტარული მასალები, ფოტოელექტრული მასალები, ლითიუმის მასალები და ა.შ. განსაკუთრებით იმსახურებენ ინვესტორების ყურადღებას.

ნახევარგამტარული მასალები: ისარგებლეთ ადგილობრივი ჩანაცვლებით პროგრესის დასაჩქარებლად

2022 წელს, გლობალური ეკონომიკური გარემოსა და ინდუსტრიის კეთილდღეობის ციკლის რყევებისა და ეპიდემიის განმეორებითი ზემოქმედების გამო, მთელი ელექტრონიკის ინდუსტრია გარკვეული ოპერაციული ზეწოლის წინაშე აღმოჩნდა. თუმცა, ზოგადად, ჩინეთის ნახევარგამტარების ინდუსტრია კვლავ იზრდება.

„გუოქსინის ფასიანი ქაღალდების კვლევის ანგარიშში“ აღნიშნულია, რომ ნახევარგამტარული მასალების ლოკალიზაციის მაჩვენებელი ჩემს ქვეყანაში 2021 წელს მხოლოდ დაახლოებით 10% იყო და ის არახელსაყრელ მდგომარეობაში იყო კატეგორიების სიმდიდრისა და კონკურენტუნარიანობის თვალსაზრისით. თუმცა, გრძელვადიან პერსპექტივაში, ჩემი ქვეყნის ინტეგრირებული სქემების ინდუსტრია დამოუკიდებელი ინოვაციების გზას დაადგება. მოსალოდნელია, რომ ადგილობრივი მასალები და აღჭურვილობა მეტ რესურსსა და შესაძლებლობებს მიიღებს და ადგილობრივი ალტერნატიული ციკლის შემცირებაა მოსალოდნელი.

ბოლო წლებში ნახევარგამტარული აპლიკაციებისა და სამომხმარებლო ბაზრების მოთხოვნა სტაბილურად გაიზარდა. 2021 წელს ნახევარგამტარული მასალების გლობალურმა გაყიდვებმა 555.9 მილიარდ აშშ დოლარს მიაღწია, რაც 45.5 მილიარდი აშშ დოლარით მეტია 2020 წელთან შედარებით; მოსალოდნელია, რომ ეს მაჩვენებელი 2022 წელსაც გაგრძელდება და ნახევარგამტარული მასალების გაყიდვები 601.4 მილიარდ აშშ დოლარს მიაღწევს. ნახევარგამტარული მასალების მრავალი სახეობა არსებობს და ბაზრის წილის სამეულში პირველ ადგილზეა სილიკონის ვაფლები, გაზები და მსუბუქი ჩამოსხმა. გარდა ამისა, გასაპრიალებელი სითხისა და გასაპრიალებელი ბალიშების, ლითოგრაფიის წებოვანი რეაგენტების, ლითოგრაფიის, სველი ქიმიკატების და გაფრქვევის სამიზნეების ბაზრის წილი შესაბამისად 7.2%, 6.9%, 6.1%, 4.0% და 3.0% შეადგენს.

Guangfa Securities Research Report-ის აზრით, ნახევარგამტარული მასალების (ელექტრონული ქიმიკატების) სფეროში ენდოგენური კვლევისა და განვითარების ან გაფართოების, შერწყმისა და შესყიდვების გზით შემცირება ქიმიური საწარმოებისთვის ტრანსფორმაციის უფრო გავრცელებული მოდელია ბოლო წლებში. მიუხედავად იმისა, რომ წარმატებული ტრანსფორმაციის მქონე კომპანიებს შეუძლიათ უფრო მაღალი საბაზრო შეფასებების მიღება უფრო სწრაფი ინდუსტრიის მოპოვების პარალელურად, ჩვენ ორმაგი ზრდის ტალღა წამოვიწყეთ. შიდა ნახევარგამტარული ინდუსტრიის სწრაფი განვითარების ტალღაში, დაკავშირებული მასალების კომპანიებმა ასევე კარგი შესაძლებლობა გაუჩინეს შიდა ჩანაცვლებისთვის. მოსალოდნელია, რომ ზოგიერთი კომპანია, რომელსაც აქვს ძლიერი კვლევა-განვითარების ძალა, წარმატებული კლიენტების დონე და წარმატებული პროდუქტის ტრანსფორმაცია და განახლება, გაიზიარებს ნახევარგამტარული ინდუსტრიის სწრაფ განვითარებას.

Ping An Securities Research-ის ცნობით, არსებობს მრავალი ფაქტორი, როგორიცაა „სილიციუმის ციკლი“ და მაკროეკონომიკური ციკლები, და ნახევარგამტარული ინდუსტრია, სავარაუდოდ, 2023 წელს ყველაზე დაბალ ნიშნულს მიაღწევს.

„დასავლეთის ფასიანი ქაღალდების კვლევის ანგარიში“ მიიჩნევს, რომ აშშ-ის ექსპორტის კონტროლის გაზრდა დააჩქარებს ნახევარგამტარული მასალების შიდა ალტერნატივას. ისინი ოპტიმისტურად არიან განწყობილნი ნახევარგამტარული მასალების, კომპონენტებისა და მათთან დაკავშირებული აღჭურვილობის, ასევე სილიციუმის კარბიდის ბაზრის მიმართ.

ფოტოელექტრული მასალა: ათი მილიარდი დონის POE ბაზარი გარღვევას ელოდება

2022 წელს, ჩემი ქვეყნის პოლიტიკის ხელშეწყობის ფარგლებში, მნიშვნელოვნად გაიზარდა შიდა ფოტოელექტრული ინდუსტრიის ახალი დანადგარების რაოდენობა და ასევე გაიზარდა მოთხოვნა ფოტოელექტრულ წებოვან ფირზე.

ფოტოელექტრული წებოვანი ფირის ნედლეული ორ ტიპად იყოფა: ეთილენ-ეთილაცეტატის თანამეგობრობა (EVA) და პოლიოლეფინის ელასტომერი (POE). EVA, როგორც ფოტოელექტრული წებოვანი ფირის ამჟამინდელი ძირითადი ნედლეული, მაღალი ხარისხის იმპორტზე დამოკიდებულებით ხასიათდება და მომავალში ლოკალიზაციის დიდი სივრცე აქვს. ამავდროულად, მოსალოდნელია, რომ ჩვენს ქვეყანაში ფოტოელექტრული წებოვანი ფირის სფეროში EVA-ს მოთხოვნა 2025 წელს 45.05%-ს მიაღწევს.

კიდევ ერთი ძირითადი ნედლეული, რომელიც გამოიყენება პოლიეთილენის ელექტროსადგურებში, ავტომობილებში, კაბელებში, ქაფშირებაში, საყოფაცხოვრებო ტექნიკასა და სხვა სფეროებში, არის ფოტოელექტრული შესაფუთი წებოვანი ფირი, რომელიც პოლიეთილენის ელექტროსადგურების ყველაზე დიდი გამოყენების სფეროა. „ჩინეთის ფოტოელექტრული ინდუსტრიის განვითარების საგზაო რუკის (2021 წლის გამოცემა)“ მიხედვით, 2021 წელს ადგილობრივი პოლიეთილენის ელექტროსადგურების წებოვანი ფირის და ქაფის პოლიეთილენის (EPE) წებოვანი ფირის ბაზრის წილი 23.1%-მდე გაიზარდა. ბოლო წლებში, ჩემს ქვეყანაში ფოტოელექტრული კომპონენტების წარმოების უწყვეტი ზრდისა და ფოტოელექტრული წებოვანი ფირის უწყვეტი შეღწევადობის გამო, ადგილობრივი პოლიეთილენის ელექტროსადგურებზე მოთხოვნა სტაბილურად იზრდება.

თუმცა, რადგან პოლიეთილენის წარმოების პროცესს მაღალი ბარიერები აქვს, ამჟამად ადგილობრივ კომპანიებს არ აქვთ პოლიეთილენის წარმოების სიმძლავრე და ჩემს ქვეყანაში პოლიეთილენის წარმოების მთელი მოცულობა იმპორტზეა დამოკიდებული. 2017 წლიდან ადგილობრივმა საწარმოებმა თანმიმდევრულად განავითარეს პოლიეთილენის პროდუქტები. მომავალში მოსალოდნელია, რომ Wanhua Chemical-ს, Oriental Shenghong-ს, Rongsheng Petrochemical-ს, Satellite Chemistry-ს და სხვა კერძო საწარმოებს მიაღწიონ პოლიეთილენის შიდა ჩანაცვლებას.

ლითიუმის ბატარეის მასალები: ოთხი ძირითადი მასალის მიწოდება კიდევ უფრო გაიზარდა

2022 წელს ჩინეთში ახალი ენერგომობილებისა და ლითიუმის აკუმულატორების ენერგიის შენახვის ბაზარი მაღალი დარჩა, რამაც ლითიუმის აკუმულატორების მასალების გადაზიდვების მნიშვნელოვანი ზრდა გამოიწვია. ჩინეთის საავტომობილო ასოციაციის მონაცემებით, 2022 წლის იანვრიდან ნოემბრამდე, ახალი ენერგომობილების წარმოებამ და გაყიდვებმა, შესაბამისად, 6.253 მილიონი და 6.067 მილიონი შეადგინა, რაც საშუალო წლიურ ზრდას წარმოადგენს და ბაზრის წილმა 25%-ს მიაღწია.

მაღალტექნოლოგიური ინდუსტრიის კვლევითი ინსტიტუტის (GGII) პროგნოზით, 2022 წელს 6.7 მილიონზე მეტი ახალი ენერგომობილის გაყიდვა მოხდება; მოსალოდნელია, რომ ჩინეთის ახალი ენერგომობილების ბაზარი 2023 წელს 9 მილიონს გადააჭარბებს. 2022 წელს ჩინეთში ლითიუმის აკუმულატორების მიწოდების ზრდის ტემპი, მოსალოდნელია, რომ 100%-ს გადააჭარბებს, ელექტროძრავიანი აკუმულატორების მიწოდების ზრდის ტემპი - 110%-ს, ხოლო ენერგიის დამზოგავი ლითიუმის აკუმულატორების მიწოდების ზრდის ტემპი - 150%-ს. ლითიუმის აკუმულატორების მიწოდების მნიშვნელოვანმა ზრდამ სხვადასხვა ხარისხით განაპირობა ოთხი ძირითადი მასალის - დადებითი, უარყოფითი, დიაფრაგმის, ელექტროლიტის და სხვა ლითიუმის აკუმულატორების მასალების - გამოყენება, როგორიცაა ლითიუმ ჰექსფტორფოსფატი და სპილენძის ფოლგა.

მონაცემები აჩვენებს, რომ 2022 წლის პირველ ნახევარში ჩინეთის ლითიუმ-ელექტრო და ელექტრონული მასალების გადაზიდვამ 770,000 ტონა განახორციელა, რაც წინა წელთან შედარებით 62%-იან ზრდას წარმოადგენს; უარყოფითი ელექტროდის მასალების გადაზიდვები 540,000 ტონას შეადგენდა, რაც წინა წელთან შედარებით 68%-იან ზრდას წარმოადგენს; ელექტროლიტების გადაზიდვები 55%-იანს შეადგენდა; ელექტროლიტების გადაზიდვები 330,000 ტონას შეადგენდა, რაც წინა წელთან შედარებით 63%-იან ზრდას წარმოადგენს. საერთო ჯამში, 2022 წელს ჩინეთში ოთხი ძირითადი ლითიუმის ბატარეის გადაზიდვები ზრდის ტენდენციას აგრძელებდა.

GGII პროგნოზირებს, რომ ლითიუმის აკუმულატორების შიდა ბაზარი 2023 წელს 1 ტერაუტ/სთ-ს გადააჭარბებს. მათ შორის, ელექტრო აკუმულატორების მიწოდება, სავარაუდოდ, 800 გვტ/სთ-ს გადააჭარბებს, ხოლო ენერგიის დამზოგავი აკუმულატორების - 180 გვტ/სთ-ს, რაც ოთხი ძირითადი ლითიუმის აკუმულატორის საერთო მიწოდების კიდევ უფრო ზრდას შეუწყობს ხელს.

მიუხედავად იმისა, რომ ლითიუმის მადნისა და ლითიუმის მარილის ფასები 2022 წლის დეკემბერში დაეცა, ბროკერების აზრით, ეს ძირითადად არასეზონური ეფექტით არის განპირობებული და ლითიუმის ფასების „გარდამტეხი წერტილი“ ჯერ არ დამდგარა.

„ჰუაქსი სექიურითიზ“-ს მიაჩნია, რომ ლითიუმის მარილის ფასის რყევა ინდუსტრიის პიკური სეზონის ნორმალური რყევაა და არა „გარდამტეხი წერტილი“. „შენ ვანჰონგიუან სექიურითიზ“-ს ასევე მიაჩნია, რომ 2023 წელს ნედლეულის წარმოების სიმძლავრის შემდგომი გამოთავისუფლებით, ლითიუმის ბატარეების ინდუსტრიის ჯაჭვური ჯაჭვის მოგების ტენდენცია ზემოდან ქვემოთ გაგრძელდება. „ჟეჯიანგ ბიზნეს სექიურითიზ“-ს მიაჩნია, რომ ლითიუმის რესურსების ზღვრული აღიარება 2023 წლის მეორე ნახევარში საჭიროზე მეტია.